东谈主形机器东谈主利好催化密集，关系看法股发扬活跃。旗下上海天安轴承有限公司到手向客户委派东谈主形机器东谈主“智谋手”延缓器轴承样件的上海电气周五收盘15天11板，注册成就公司竭力于东谈主形机器东谈主重要等中枢部件研发、制造的奋达科技涨停。

　　音信面上，据媒体报谈，小鹏汽车董事长、CEO何小鹏在AI期间日上清晰，AI机器东谈主小鹏Iron将搭载多块自研芯片撑抓端到端大模子，领有15个可动目田度、撑抓触控响应的拟态双手，当今该款机器东谈主仍是在小鹏广州工场进行小鹏P7+车型坐褥实训，小鹏Iron以前将积攒焦在工场和门店等场景。在10月末的2024大家移动宽带论坛时期，华为与中国移动、乐聚机器东谈主等勾引发布“智网慧城”缠绵，办法进一步推动东谈主形机器东谈主营业化。据悉，华为之前已勾引多类机器东谈主厂商伙伴，探索收尾具身智能大-小模子勾引决议，并在9月下旬负责启动具身智能产业篡改中心。

　　此外，凭证财联社创投通数据，2024年前三季度，共10家东谈主形机器东谈主企业11次完成数亿元畛域融资，该赛谈的成本热度抓续飞扬。值得戒备的是，在产业战略撑抓和指引层面，11月5日音信，重庆市经济信息委、市教委等八单元近日勾引印发《重庆市“机器东谈主+”应用行为缠绵（2024—2027年）》，漠视到2027年重庆市将创建一批“机器东谈主+”应用场景，重心发展一批中高端机器东谈主。10月28日在上海召开的东谈主形机器东谈主及具身智能篡改论坛上，国度处所共建东谈主形机器东谈主篡改中心勾引行业内头部企业和机构，共同发布寰宇首批东谈主形机器东谈主具身智能步伐——《东谈主形机器东谈主分类分级应用指南》《具身智能智能化等第分级指南》。

　　上海证券刘阳东等东谈主11月6日研报指出，近期产业端迎来密集催化，东谈主形机器东谈主产业链发展进一步提速，东谈主形机器东谈主参预工业场景，仍是成为国表里笃定性较高的应用趋势。东谈主形机器东谈主产业链当今正处于“0-1”向“1”束缚加快围聚阶段，2024年是东谈主形机器东谈主营业化元年，2024年东谈主形机器东谈主产业链或将资历从B样到C样的产物定点和供应链诞生，东谈主形机器东谈主营业化落地可期，建议关爱受益的国内零部件厂商。

　　据财联社VIP盘中宝·数据栏目此前梳理，东谈主形机器东谈主产业链中，占总成本超15%的零件是总成和丝杠，触及上市公司包括拓普集团、三花智控、秦川机床、恒立液压、贝斯特、五洲新春、北特科技和雷迪克，具体情况详见下图：

　　具体而言，总成零部件成本占据东谈主形机器东谈主总成本的25%。拓普集团在汽车领域千里淀多年，具备电机自研、产物整合、资源协同、精密机械加工等智力，仍是屡次向客户送样机器东谈主电驱膨胀器和旋转膨胀器。国金证券陈传红等东谈主10月28日研报指出，瞻望特斯拉东谈主形机器东谈主24Q4将开释定点，拓普集团算作旋转膨胀器和线性膨胀器期间当先公司，有望取得订单并于东谈主形机器东谈主放量经由中逐步翻开增漫空间。三花智控聚焦东谈主形机器东谈主机电膨胀器，全方面协作客户产物研发、试制、调遣并最终收尾量产落地。东吴证券曾朵红等东谈主11月1日研报指出，三花智控参预特斯拉供应体系笃定性强，瞻望三花份额有望当先50%，25年运转有望运转孝顺功绩增量。

　　丝杠零部件成本占据东谈主形机器东谈主总成本的15.79%。秦川机床是中国机床器具龙头，国内规格最全、系列最多的工业机器东谈主重要延缓器坐褥制造商。秦川机床子公司汉江机床是国产丝杆的龙头主干企业，滚珠丝杠精度踏实达到P2级、部分达到P1、P0级。国金证券满在一又等东谈主10月30日研报指出，当今秦川机床积极布局具有东谈主形机器东谈主潜在应用远景的行星滚柱丝杠开发，现已逐步运转小批量坐褥，并进行了应用考证，以前将凭证市集需求情况，逐步完善检测、加工技巧，进行智力开发。恒立液压是国内四大挖掘机专用油缸供应商之一，公司投资15亿元开发线性驱动器面孔，将酿成年产104000根步伐滚珠丝杆电动缸、4500根重载滚珠丝杆电动缸、750根行星滚柱丝杆电动缸、100000米步伐滚珠丝杆和100000米重载滚珠丝杆的坐褥智力。

　　贝斯特主要产物涵盖汽车涡轮增压器中枢零部件、新动力汽车零部件、飞机机舱零部件、智能装备及工装以及飞机机身自动化钻铆系统、自动化坐褥系统等智能制造系统集成产物；以及期骗于工业母机、东谈主形机器东谈主等领域的高精度滚珠/滚柱丝杠副、高精度迁徙导轨副等。贝斯特此前经受机构调研时暗意，公司坐褥的滚珠丝杠副、直线导轨副等产物首台套已收尾到手下线，部分产物已在送样考证经由中；自主研发的行星滚柱丝杠已到手出样。五洲新春在机器东谈主领域，已开发出智谋手小型丝杠、线性膨胀器行星滚柱丝杠等新产物。国盛证券张一鸣等东谈主10月30日研报指出，在机器东谈主轴承领域，五洲新春完周密系列产物研发，配套多家机器东谈主延缓器制造企业。此外，公司丝杠产物布局束缚完善，已收尾小批量销售，并抓续优化期间阶梯。

　　北特科技10月31日败露机构调研时暗意，公司主要凭证客户需求，协作鞭策东谈主形机器东谈主用丝杠产物的样件研发使命。具体来看，一是行星滚柱丝杠，包括螺母、行星滚柱、丝杆、齿圈等部件；二是梯形丝杠，包括螺母、丝杆等部件。因为图纸、品类较多，公司凭证客户的需求，研发使命一直在抓续进行中。北特科技还暗意，为更好地协作客户开展东谈主形机器东谈主用丝杠产物的研发使命，投资开发了相应的小批量产线，相应工序的设备齐是齐全的，均已装置调试好，能收尾全工序均由公司孤苦完成坐褥，且能收尾相应单工序的自动化决议。此外，雷迪克10月22日公告，拟收购狄兹精密51%股权。狄兹精密专注于滚珠丝杠、行星滚柱丝杠、车用丝杠、电缸、直线模组、精密对位平台等研发、坐褥和销售。